Рынки взлетели на реанимационных усилиях США

Усилия американских властей по оздоровлению экономики по достоинству оценил мировой рынок. Все без исключения фондовые рынки продемонстрировали рост, причем рост этот сопровождался побитием рекордов многолетней давности.

Власти США, наконец, всерьез взялись за состояние экономики и разработали серию программ крупнейших интервенцией в финансовые рынки с 30-х годов, призванной учесть все аспекты борьбы с финансовым кризисом после ряда отдельных шагов. Среди мер, призванных оздоровить экономику, власти объявили: программу по взятию государством на себя проблемных ипотечных активов у финансовых институтов вместе с другими мерами по расширению покупки ценных бумаг, обеспеченных ипотекой; расширение программы выкупа обеспеченных закладными ценных бумаг; направление на страхования фондов денежных рынков 50 млрд долл.

Кроме того, Федеральная резервная система расширяет программу ликвидности. Американский ЦБ увеличит кредитование банков для выкупа высококачественных активов, обеспеченных векселями, у фондов денежного рынка. Эта инициатива включает в себя покупку долгов ипотечных агентств страны - Fannie Mae, Freddie Mac и федеральных банков кредитования жилищного строительства (Federal Home Loan Banks, FHLB) у первичных дилеров для увеличения ликвидности на финансовых рынках.

Рынок защитили и "технически". Комиссия по ценным бумагам и биржам США ввела запрет на проведение "коротких" продаж акций 799 финансовых компаний. Запрет действует 10 дней (с пятницы) и может быть продлен до 30 дней в случае необходимости. SEC также объявила о других временных мерах, в том числе о требовании к крупным финансово-кредитным учреждениям предоставлять сведения об объеме коротких позиций по некоторым ценным бумагам. Были снижены ограничения по выкупу собственных акций, которые, как утверждают регуляторы, помогут компаниям восстанавливать ликвидность путем покупки собственных бумаг в случае "необычной и чрезвычайной волатильности рынка".

Все эти усилия рынок заметил. И не только заметил, но и отреагировал на них весьма и весьма положительно. Скачок индексов в Америке за последние две сессии прошлой недели был максимальным за 21 год. Индекс Dow Jones Industrial Average вырос к закрытию рынка в пятницу 3,35 проц. Standard & Poor's 500 поднялся на 4,03 проц. Значение индекса Nasdaq Composite увеличилось на 3,4 проц. Подиндекс S&P, в расчет которого входят акции энергетических компаний, подскочил на 3,6 проц. Однако по итогам недели S&P 500 поднялся на 0,3 проц., Dow Jones Industrial потерял 0,3 проц. Это и не удивительно, учитывая плачевное состояние фондовых индексов в течение недели. "То, что мы видели - это были американские горки, и инвесторы были бы рады выйти оттуда, если бы могли, - отмечает главный инвестиционный стратег Key Private Bank Брюс МакКейн. - Правительство сделало базовый шаг для решения кризиса. Это реально дает надежду на то, что этот этап будет пройден".

Положительно отреагировала и Европа. Европейские фондовые индексы Dow Jones Stoxx 600, FTSE и CAC 40 выросли в пятницу на рекордную величину. Индекс крупнейших предприятий Европы Dow Jones Stoxx 50 к закрытию рынка в пятницу вырос на 8,42 проц. Британский FTSE взлетел на 8,84 проц. Французский индекс CAC 40 подскочил на 9,27 проц. Германский DAX увеличился на 5,56 проц. Все 18 основных фондовых индексов стран Западной Европы выросли по итогам торгов 19 сентября. В частности, стоимость акций UBS AG, европейского банка наиболее сильно пострадавшего от коллапса subprime-ипотеки в США, поднялась на 32 проц., Deutsche Bank AG - на 14 проц., Credit Swiss Group, второго по величине банка Швейцарии, - на 19 проц.

Продолжили победный почин американского и европейского рынков, азиаты. Уже сегодня утром фондовый индекс MSCI Asia Pacific прибавил 2,4 проц., японский Nikkei 225 - 2 проц. Возглавляют рост акции банков и финансовых компаний. Бумаги крупнейшего японского банка Mitsubishi UFG с начала торгов поднялись на 4,2 проц. - максимальный прирост с 6 августа; акции Sumitomo Mitsui Financial Group Inc., второго банка Японии по величине капитализации, подорожали на 3,5 проц. Ведущий банк Южной Кореи Kookmin Bank прибавил 3,9 проц. Индексы бумаг крупнейшего инвестбанка Австралии Macquarie прибавили 5,5 проц., акции Babcock & Brown Co. взлетели на 70 проц. Китайские банки продолжили рост после отмены налога на продажу ценных бумаг и приобретения государством акций трех крупнейших банков страны.

"Масштабное и быстрое вмешательство американского правительства путем скупки проблемных активов оказывают положительное влияние на рынок", заявил Томосика Китаока из Mizuho Securities Co.

Редакция ИА "Финмаркет"