Регуляторы объявили войну бонусам

ФРС намерена как можно быстрее изменить сложившуюся систему бонусов на Уолл-стрит и тем самым ослабить общественное негодование. Последнее нарастает на фоне ожиданий огромных премиальных выплат американским финансистам и банкирам по итогам текущего года. В связи с этим ФРС требует от банков досрочного применения правил в отношении вознаграждений.

Мировое сообщество пребывает в возмущении по поводу сладкой жизни банкиров и финансистов в столь непростые времена и требует от регуляторов, чтобы те ограничили вознаграждения, которые ждут работников банковской и финансовой сфер по итогам года. В первых рядах на баррикадах в войне с бонусами стоят США и Великобритания. Там с этой проблемой намерены бороться довольно-таки жесткими способами. Россия, в свою очередь, несколько отстает от забугорных стран в своих военных действиях против премий и бонусных выплат. Наша страна только изучает международную практику регулирования премиальных в финансовом секторе, однако вводить законодательные ограничения в этой сфере пока не планирует.

США

После того как три недели назад в американской прессе появились сообщения о том, что несмотря на последствия мирового финансово-экономического кризиса, гиганты Wall Street в этом году снова выплатят своим менеджерам рекордно высокую сумму в виде зарплат и премиальных, Федеральная резервная система (ФРС) решила сказать по этому поводу свое веское слово. Тем, кто ослушается, придется несладко. Американский регулятор по-прежнему не оставляет попыток взять систему оплаты труда финансистов под контроль, в связи с чем решил пожестче закрутить, что называется, гайки. ЦБ США потребовал от крупнейших банков страны скорейшего соблюдения новых правил в отношении премиальных выплат, направленных на сокращение чрезмерных рисков. Причем уже в этом году. Это притом, что официально новые нормы должны вступить в силу лишь в 2010 году, пишет Financial Times.

Как отмечается в статье, таким образом, ФРС хочет ослабить общественное возмущение, вызванное ожиданиями огромных премиальных выплат финансистам по итогам текущего года. Надо сказать, что американский ЦБ выбрал очень удачное время для своего заявления, так как именно сейчас финкомпании США принимают решение о распределении пула бонусов за 2009 год между ведущими банкирами и трейдерами.

Напомним, что в середине прошлого месяца издание The Wall Street Journal сообщило, что крупнейшие американские банки и инвестиционные фонды, несмотря на все последствия экономического кризиса, в этом году выплатят своим сотрудникам просто рекордные зарплаты и бонусы. По подсчетам издания, общая сумма выплат достигнет $140 млрд. Таким образом, согласно результатом проведенного анализа, сумма вознаграждений работников 23 крупнейших банков, инвестиционных и хеджинговых фондов США, окажется на 20% больше, чем в прошлом году. Для сравнения: в 2008 году на компенсации было потрачено $117 млрд, в 2007 году - $130 млрд.

В среднем каждый сотрудник компаний, зарплату которых проанализировали эксперты, заработает за нынешний год $143 тыс., то есть на $2 тыс. больше, чем в 2008 году. Как считает газета, рост размера вознаграждений в США отражает стремительное возвращение фирм к докризисным уровням доходов.

Тем временем, на состоявшихся встречах в региональных учреждениях ФРС регуляторы поспешили объявить представителям 28 крупнейших банков США, что не потерпят нарушения принципов новых правил (даже в отсутствие узаконенной "буквы") уже в этом году. Последние включают, среди прочего, корреляцию компенсации в зависимости от принятых рисков и отказ от системы премиальных выплат, поощряющих краткосрочную выгоду без учета долгосрочных последствий.

При этом американским банкирам, по-видимому, придется пользоваться лишь проектом документа, касающегося новых правил, так как его окончательная версия будет готова лишь в декабре. Между тем, финкомпании должны уже до 1 февраля предоставить письменный анализ реализации новых правил ЦБ в отношении премиальных выплат на практике.

Великобритания

Пресечь чрезмерный рост премий пытаются также британские власти. Они также ввели новые нормы по премиальным выплатам. В середине октября главы всех крупнейших иностранных инвестбанков Лондона были вызваны в британское казначейство, где им было сообщено, что они не получат доступ к правительственным контрактам, если не примут утвержденные Управлением по финансовому регулированию и надзору правила.

В итоге ведущие международные банки, работающие в Великобритании, достигли соглашения о принятии новых правил, принятых на недавнем саммите "двадцатки" в Питтсбурге. Последние, в частности, увязывают выплату бонусов с долгосрочной успешной деятельностью финансовых институтов. В случае негативных последствий принятия финансовых решений премиальные должны быть возвращены банку. Напомним, что данные меры были одобрены на состоявшейся ранее встрече лидеров стран G-20 в Питсбурге. В ходе нее, в частности, отмечалось, что выплачивавшиеся ранее банкирам большие премиальные способствовали росту риска операций и, в конце концов, привели к глобальному экономическому спаду.

Британские банки, среди которых HSBC, Barclays, Royal Bank of Scotland, Lloyds и Standard Charted, уже согласились подчиниться новым нормам. В числе одобривших в Лондоне новые правила также и американские банки - Merrill Lynch, Bank of America, Citigroup, Goldman Sachs, JP Morgan и Morgan Stanley.

Не отстают от США и Великобритании и другие страны, которые также близки к принятию новых норм выплат премиальных. Так, например, Франция, также представила новые требования к банкирам по ужесточению контроля за бонусами трейдеров и топ-менеджеров. В этой стране был назначен специальный человек, который займется вопросами бонусов в банковской сфере. В большей степени это коснется банков, которые получили государственную помощь. Кроме того, Франция пригрозила, что не будет работать с теми кредитными организациями, которые не будут соблюдать новые требования.

Россия

А вот в России бонусы финансистов пока не регулируются. Однако в конце сентября директор департамента банковского регулирования и надзора Центробанка Алексей Симановский пригрозил, что финансовый регулятор может "задуматься" об ограничении бонусов и о смене членов совета директоров у неэффективных банков. В качестве примера он привел зарубежную практику, когда еще до кризиса регуляторы могли принимать решения об ограничении бонусов, заработной платы и других выплат банкирам. По словам А.Симановского, в настоящее время вопрос об ограничении бонусов российских банкиров находится в стадии изучения. Однако он отметил также тот факт, что обсуждение данного вопроса выходит за рамки непосредственно банковского регулирования.

В свою очередь, большинство экспертов считают, что проблема бонусов для России пока не актуальна. По их мнению, тема регулирования выплат банкирам является значимой для стран G20, но не является ключевой для России.

Тем временем, ограничения по бонусам введены сейчас сразу в двух крупнейших российских банках. Речь идет о Сбербанке и ВТБ. Как заявлял ранее министр финансов Алексей Кудрин, уже сейчас эти ограничения "серьезные, существенно больше, чем в западных банках". По его словам, в будущем бонусные программы в российских госбанках будут учитывать международные рекомендации Совета по финансовой стабильности, которые пока что находятся в стадии разработки.

Пока же сумма всех выплат членам правления Сбербанка в I полугодии 2009 года составила 138,084 млн рублей. Отметим, что за весь прошлый год члены правления получили 933,566 млн рублей. Что касается членов наблюдательного совета и ревизионной комиссии, то решение о выплате им вознаграждений было принято на годовом собрании акционеров банка в конце июня 2009 года. Соответственно, в I полугодии текущего года такие выплаты не производились.

В свою очередь, размер вознаграждений (зарплаты и премии) членам правления ВТБ в первом полугодии 2009 года составил 120,089 млн рублей. Для сравнения: зарплаты и премии членов правления в прошлом году составили 533,919 млн рублей.

Розничная "дочка" ВТБ - ВТБ 24 - по итогам 2008 года начислила членам правления 527,325 млн рублей, в том числе 188,820 млн рублей зарплаты и 338,505 млн рублей премий. В 2009 году на зарплату членам правления, согласно трудовым договорам, планируется направлять 15,187 млн рублей ежемесячно. Таким образом, в текущем году правление может получить 182,244 млн рублей.

Редакция ИА "Финмаркет"