РБК: одной ногой в банкротстве

Холдинг РБК, долг которого оценивается в 235 млн долларов, сообщил своим кредиторам о том, что уже в феврале может стать банкротом. Схему реструктуризации компании кредиторы и акционеры видят несколько в разных пропорциях. А тем временем, средств на заработные платы, аренду и другие операционные расходы у РБК хватит только до февраля.

На встрече совладельцев РБК Германа Каплуна, Дмитрия Белика и держателей рублевых облигаций РБК, консультант холдинга банк UBS предложил схему реструктуризации компании. Основной идеей схемы является обмен долга холдинга на два транша еврооблигаций с дисконтом 80 проц. В качестве компенсации владельцы новых бумаг в 2010 и 2012 годах смогут конвертировать их в акции РБК, в результате чего в собственности пула кредиторов окажется 30 проц. холдинга. При этом по бумагам первого транша инвесторы смогут получать купоны в размере 10 проц. годовых, бумаги второго транша - бескупонные.

Условия, предложенные консультантами РБК, кажутся инвесторам немыслимыми. Все крупные кредиторы компании сходятся на 90 процентной доле в бизнесе, оценивая холдинг в 50 млн долларов. При этом 30 процентов доли, которую предлагают акционеры оценивают РБК в 160 млн долл. Герман Каплун отказался комментировать детали предложенной сделки. "Мы надеемся, что нам удастся договориться с кредиторами к середине февраля. Все, что я могу сказать",- рассказал он "Коммерсанту".

Акционеры компании дали понять, что в случае банкротства РБК кредиторам и вовсе не стоит рассчитывать на какие-либо существенные выплаты.

В долг компании входят два выпуска кредитных нот, два выпуска рублевых облигаций на 3 млрд рублей (из них 1,5 млрд рублей необходимо погасить в марте и столько же в июле) и банковские кредиты.

По информации "Ведомостей", представители РБК также говорили о заявке на рефинансирование долга в ВЭБ, в которой им было отказано. Сообщалось и о переговорах со Сбербанком о кредите. Однако никаких официальных заявлений от руководства РБК пока не последовало.

Редакция ИА "Финмаркет"