По итогам торгов в пятницу индекс ММВБ вырос до 1421,28 пункта (+1,7%), индекс РТС - до 1398,33 пункта (+3,2%), рублевые цены большинства "фишек" на бирже "ММВБ-РТС" повысились в пределах 3,2%.
За неделю индексы ММВБ и РТС выросли на 1,1%.
Подорожали в пятницу акции ВТБ (+2,6%), "Газпрома" (+2%), "Газпром нефти" (+2,9%), "ЛУКОЙЛа" (+0,6%), "НОВАТЭКа" (+2,3%), "Норникеля" (+1,2%), "Полюс Золото" (+0,4%), "Роснефти" (+0,4%), "Ростелекома" (+1,5%), Сбербанка России (+3,2%), "Сургутнефтегаза" (+1,6%), "Татнефти" (+2,8%).
Индексы в США накануне снизились, в пятницу просела фондовая Азия, поскольку заявления глав ЕЦБ Марио Драги разочаровали инвесторов, ожидавших от властей немедленных действий, направленных на поддержку экономики.
По итогам заседания в четверг ЕЦБ оставил базовую процентную ставку без изменения на уровне 0,75% годовых и не представил каких-либо новых мер по борьбе с долговым кризисом в еврозоне, на которые так надеялись инвесторы. М.Драги заявил, что ЕЦБ может пойти на прямые действия на открытых рынках, чтобы гарантировать проведение нормальной кредитно-денежной политики и исполнение своего мандата, а правительства стран еврозоны, по его словам, должны приготовиться к использованию средств Европейского фонда финансовой стабильности.
Кроме того, инвесторы опасались, что китайские регуляторы слишком медленно принимают меры для стимулирования экономического подъема. Китай проведет регулировку своей политики в соответствующее время, говорится в заявлении Народного банка КНР, опубликованном в четверг.
Между тем Европа в пятницу отыграла снижение накануне (индексы FTSE, S&P 350, DAX выросли на 2,3-3,8%), также с лихвой отскочили индексы в США (индекс S&P 500 к 18:45 МСК вырос на 1,8% после снижения в четверг на 0,7%).
Поддержку рынкам в пятницу оказала европейская и американская статистика. Так, розничные продажи в еврозоне в июне выросли на 0,1% при прогнозах снижения на 0,1%, в годовом выражении снижение продаж составило всего 1,2% при ожидавшемся сокращении на 1,9%.
Число рабочих мест в США в июле выросло на 163 тыс. при прогнозах роста до 100 тыс., хотя безработица увеличилась до 8,3%, тогда как не ожидалось изменений с июньского уровня 8,2%.
Индекс активности сферы услуг США ISM Non-Manufacturing в июле вырос до 52,6 пункта, тогда как не ожидалось изменений с июньского уровня 52,1 пункта.
Нефть в пятницу также подорожала: стоимость сентябрьских фьючерсных контрактов на нефть марки WTI к 18:45 МСК составила $90,87 за баррель (+4%), фьючерс на нефть Brent поднялся до $106,95 за баррель (+2,5%, накануне цена просела на 0,1%).
Поддержку нефтяному рынку в пятницу также оказали новости о формировании тропического шторма на юго-востоке от добывающих платформ в Мексиканском заливе. По оценкам Национального центра по наблюдению за ураганами США, тропический шторм Эрнесто может развиться в мощный ураган к 6 августа.
По словам начальника аналитического управления ИФ "Олма" Дмитрия Парфенова, участники рынка, более взвешенно осмыслив комментарии ФРС и ЕЦБ, пришли к выводу о том, что их первоначальный пессимизм был избыточным. Основания для осторожного оптимизма дает статистика по притоку капитала в фонды, ориентированные на рынок акций РФ и СНГ, - за неделю приток составил $211 млн (ранее наблюдался отток капитала). Данные по рынку труда США, хотя и вызвали благоприятную первую реакцию, носят неоднозначный характер. Вне сельхозсектора за месяц было создано заметно больше рабочих мест, чем ожидалось, что можно считать признаком возможного "выздоровления" экономики, но одновременно и аргументом против скорого применения мер стимулирования ФРС.
Аналитик ИК "Церих Кэпитал Менеджмент" Олег Душин также отмечает, что основной доклад недели - доклад о занятости в США - оказал благоприятное влияние на рынки. Рост уровня безработицы настойчиво призывает ФРС к запуску QE3, в то же время картина июля по найму существенно улучшилась по сравнению с маем-июнем. Это самое лучшее, что можно было вообразить.
Сигнал для разворота рынков вверх, похоже, дал выход данных по июльскому композитному индексу деловой активности (PMI в Европе вырос с 46,4 до 46,5 пункта за счет роста индекса деловой активности в сфере услуг с 47,1 до 47,9 пункта). Далее вышли хорошие данные по рознице в еврозоне.
Неплохие данные по еврозоне активировали спекуляции на тему, что ЕЦБ начнет покупать краткосрочные испанские бумаги, чтобы поддержать долговой рынок. Пронеслась мысль о том, что, может быть, не все в выступлении М.Драги было плохим. Так или иначе, европейские регуляторы будут действовать для нормализации ситуации.
После недолгих утренних колебаний ММВБ выскочил из-под уровня 1400 пунктов и отыграл все потери четверга. В понедельник ожидается позитивное открытие российского рынка, считает О.Душин.
Начальник отдела доверительного управления Абсолют банка Иван Фоменко полагает, что неплохие данные о состоянии рынка труда США вызваны, возможно, некоторыми краткосрочными колебаниями (предыдущие данные оказались существенно хуже ожиданий). С другой стороны, это один из немногих позитивных сигналов, которые свидетельствуют в пользу будущего роста. Такая статистика может больше свидетельствовать в пользу того, что очередного раунда количественного смягчения от ФРС можно и не увидеть, даже несмотря на то, что общий уровень безработицы повысился.
Снижение вероятности очередного раунда количественного смягчения, конечно, негативно скажется на ценах долговых инструментов и товарных рынков. Так, может упасть золото и другие драгоценные металлы. Промышленные металлы и нефть, скорее всего, наоборот, будут набирать обороты на таких новостях, главное, чтобы позитивный новостной поток не иссяк. "Мы продолжаем позитивно смотреть на динамику индекса ММВБ и ожидаем, что сильное сопротивление, которое находится на уровне 200-дневной средней, будет взято уже в самое ближайшее время", - считает аналитик.
Менее оптимистично настроена аналитик ГК "Алор" Наталья Лесина, полагающая, что в первой половине следующей недели рынок может оказаться в руках "медведей".
Главным достижением "быков" стало превышение индексом ММВБ отметки 1400 пунктов, а также 100-дневной скользящей средней - 1415 пунктов, которая в последнее время играла роль нисходящего тренда. На следующей неделе негативный сигнал может быть дан фактором долговых размещений в США. Со вторника по четверг будут проходить аукционы, на которых рынку будут предложены бумаги на $66 млрд. Традиционно перед данным событием индексы снижаются.
Также на следующей неделе выйдут данные по Китаю, однако статистика будет оглашена лишь во второй половине недели. Статданные, в особенности инфляционные показатели, инвесторы будут рассматривать как повод для дальнейшего стимулирования экономики.
"Быков" может сдержать локальное сопротивление 1430 пунктов по индексу ММВБ, которое так и не поддалось на текущей неделе. В случае если индекс ММВБ вновь опустится ниже 1400 пунктов, то ближайшей целью станет 1385 пунктов, а далее - 1350 пунктов. Поддержки и сопротивления по индексу ММВБ находятся довольно близко, спекулятивная стратегия является привлекательной до тех пор, пока индекс ММВБ не выйдет из диапазона 1350-1450 пунктов.
Трейдер УК "Альфа-Капитал" Рустам Назиманов не рекомендует наращивать "длинные позиции" и в ближайшее время ожидает возврата индекса ММВБ в консолидационный диапазон 1300-1400 пунктов.
По мнению аналитика ВТБ 24 Алексея Михеева, негативная реакция на выступление М.Драги выглядела странно, учитывая, что было заранее известно, что о немедленных совместных интервенциях М.Драги объявить не сможет, поскольку вопрос упирается в ратификацию фонда ESM. Но в то же время очевидно, что после устранения всех юридических проволочек, предположительно после 12 сентября, интервенции, несомненно, начнутся. Больших сомнений в том, что фонд ESM вскоре получит банковскую лицензию, также нет. Так что в общем отыгрывание того позитива, который должен был появиться за последние сутки благодаря решениям ЕЦБ и ФРС, просто отложено, но непременно произойдет. Поскольку и QE3, и совместные интервенции ЕЦБ/фондов спасения непременно состоятся, соответственно, причин ждать дальнейшего падения евро и рынков акций нет, считает он.
Во "втором эшелоне" на бирже "ММВБ-РТС" в пятницу выросли акции банка "Возрождение" (+4,5%), "Новолипецкого металлургического комбината" (+4%), "Э.ОН Россия" (+3,4%), "Северстали" (+3,1%), "Группы Разгуляй" (+2,9%).
Просели акции "МРСК Центра и Приволжья" (-2,8%), "Завода Диод" (-2%), "О2ТВ" (-0,7%), "Соллерса" (-0,6%), "Иркутскэнерго" (-0,5%), МТС (-0,4%).
Суммарный объем торгов акциями на основном рынке "ММВБ-РТС" за день составил 31,3245 млрд руб. (из них 11,376 млрд руб. пришлось на обыкновенные акции Сбербанка), в секторе Standard - $84,259 млн, в секторе Classica - $2,241 млн.
